汇添富年年利定期开放债券2024年第1季度报告汇添富年年利定期开放债券型证券投资基金2024年第1季度报告2024年03月31日基金管理人：汇添富基金管理股份有限公司基金托管人：中国工商银行股份有限公司送出日期：2024年04月22日汇添富年年利定期开放债券2024年第1季度报告第2页共17页§1重要提示基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2024年4月18日复核了本报告中的财务指标、净值表现、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。本报告中财务资料未经审计。本报告期自2024年01月01日起至2024年03月31日止。§2基金产品概况2.1基金基本情况基金简称汇添富年年利定期开放债券基金主代码000221基金运作方式契约型开放式基金合同生效日2013年09月06日报告期末基金份额总额(份)1,472,050,683.55投资目标在追求本金安全的基础上，本基金力争创造超越业绩比较基准的长期稳健收益。投资策略本基金将密切关注债券市场的运行状况与风险收益特征，分析宏观经济运行状况和金融市场运行趋势，自上而下决定类属资产配置及组合久期，并依据内部信用评级系统，深入挖掘价值被低估的标的券种。本基金采取的投资策略主要包括：类属资产配置策略、利率策略、信用策略、可转债投资策略等。在谨慎投资的基础上，力争实现组合的稳健增值。本基金的投资策略还包括：普通债券投资策略、私募债券投资策略。汇添富年年利定期开放债券2024年第1季度报告第3页共17页业绩比较基准银行一年期定期存款利率(税后)+1.2%风险收益特征本基金为债券型基金，属于证券投资基金中较低预期风险、较低预期收益的品种，其预期风险及预期收益水平高于货币市场基金，低于混合型基金及股票型基金。基金管理人汇添富基金管理股份有限公司基金托管人中国工商银行股份有限公司下属分级基金的基金简称汇添富年年利定期开放债券A汇添富年年利定期开放债券C下属分级基金的交易代码000221000222报告期末下属分级基金的份额总额(份)1,462,883,804.449,166,879.11§3主要财务指标和基金净值表现3.1主要财务指标单位：人民币元主要财务指标报告期(2024年01月01日-2024年03月31日)汇添富年年利定期开放债券A汇添富年年利定期开放债券C1.本期已实现收益11,721,919.5961,169.652.本期利润17,418,219.2397,929.333.加权平均基金份额本期利润0.01310.01174.期末基金资产净值1,934,725,943.3011,645,016.865.期末基金份额净值1.32251.2703注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平汇添富年年利定期开放债券2024年第1季度报告第4页共17页要低于所列数字。3.2基金净值表现3.2.1基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较汇添富年年利定期开放债券A阶段份额净值增长率①份额净值增长率标准差②业绩比较基准收益率③业绩比较基准收益率标准差④①－③②－④过去三个月1.07%0.05%0.67%0.01%0.40%0.04%过去六个月1.82%0.04%1.35%0.01%0.47%0.03%过去一年3.99%0.04%2.71%0.01%1.28%0.03%过去三年6.39%0.07%8.11%0.01%-1.72%0.06%过去五年15.31%0.09%13.51%0.01%1.80%0.08%自基金合同生效日起至今49.15%0.11%31.11%0.01%18.04%0.10%汇添富年年利定期开放债券C阶段份额净值增长率①份额净值增长率标准差②业绩比较基准收益率③业绩比较基准收益率标准差④①－③②－④过去三个月0.97%0.05%0.67%0.01%0.30%0.04%过去六个月1.61%0.04%1.35%0.01%0.26%0.03%过去一年3.58%0.04%2.71%0.01%0.87%0.03%过去三年5.02%0.08%8.11%0.01%-3.09%0.07%过去五年12.91%0.09%13.51%0.01%-0.60%0.08%自基金合同生效日起至今42.84%0.11%31.11%0.01%11.73%0.10%汇添富年年利定期开放债券2024年第1季度报告第5页共17页3.2.2自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较汇添富年年利定期开放债券2024年第1季度报告第6页共17页注：本基金建仓期为本《基金合同》生效之日（2013年09月06日）起6个月，建仓期结束时各项资产配置比例符合合同约定。本基金各类份额自实际有资产之日起披露业绩数据。§4管理人报告4.1基金经理（或基金经理小组）简介姓名职务任本基金的基金经理期限证券从业年限（年）说明任职日期离任日期徐光本基金的基金经理2018年09月28日-12国籍：中国。学历：美国伊利诺伊理工学院金融学硕士。从业资格：证券投资基金从业资格。从业经历：2012年12月加入汇添富基金管理股份有汇添富年年利定期开放债券2024年第1季度报告第7页共17页限公司，历任债券交易员、高级债券交易员。2024年2月2日至今任汇添富稳元回报债券型发起式证券投资基金的基金经理助理。2024年2月2日至今任汇添富稳丰回报债券型发起式证券投资基金的基金经理助理。2018年8月21日至今任汇添富季季红定期开放债券型证券投资基金的基金经理。2018年8月21日至2020年3月23日任汇添富鑫泽定期开放债券型发起式证券投资基金的基金经理。2018年9月28日至今任汇添富高息债债券型证券投资基金的基金经理。2018年9月28日至今任汇添富年年利定期开放债券型证券投资汇添富年年利定期开放债券2024年第1季度报告第8页共17页基金的基金经理。2018年9月28日至2020年9月1日任汇添富鑫成定期开放债券型发起式证券投资基金的基金经理。2018年12月24日至2020年3月23日任汇添富丰润中短债债券型证券投资基金的基金经理。2019年2月22日至2020年6月3日任汇添富AAA级信用纯债债券型证券投资基金的基金经理。2019年3月15日至今任汇添富增强收益债券型证券投资基金的基金经理。2020年3月30日至2022年1月7日任汇添富鑫福债券型证券投资基金的基金经理。2020年4月9日至今任汇添富中短债债券型证券投资基金的基金经汇添富年年利定期开放债券2024年第1季度报告第9页共17页理。2020年7月8日至今任汇添富双利增强债券型证券投资基金的基金经理。2022年11月25日至今任汇添富稳健添利定期开放债券型证券投资基金的基金经理。2024年2月8日至今任汇添富稳乐回报债券型发起式证券投资基金的基金经理。2024年3月19日至今任汇添富丰泰纯债债券型证券投资基金的基金经理。注:1、基金的首任基金经理，其“任职日期”为基金合同生效日，其“离任日期”为根据公司决议确定的解聘日期；2、非首任基金经理，其“任职日期”和“离任日期”分别指根据公司决议确定的聘任日期和解聘日期；3、证券从业的含义遵从行业协会相关规定。4.1.1期末兼任私募资产管理计划投资经理的基金经理同时管理的产品情况注：截至本报告期末，本基金的基金经理不存在兼任私募资产管理计划投资经理的情况。4.2报告期内本基金运作遵规守信情况说明本基金管理人在本报告期内遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其他相关法律法规、证监会规定和本基金合同的约定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。本基金无重大违法、违规行为，汇添富年年利定期开放债券2024年第1季度报告第10页共17页本基金投资运作符合有关法规及基金合同的约定。4.3公平交易专项说明4.3.1公平交易制度的执行情况本基金管理人通过建立事前、事中和事后全程嵌入式的管控模式，保障公平交易制度的执行和实现。具体情况如下：一、本基金管理人建立了内部公平交易管理规范和流程，公平交易管控覆盖公司所有业务类型、投资策略、投资品种，以及投资授权、研究分析、投资决策、交易执行等投资管理活动相关的各个环节。二、本着“时间优先、价格优先”的原则，对同一证券有相同交易需求的投资组合采用交易系统中的公平交易模块，实现事中交易执行层面的公平管控。三、对不同投资组合进行同向交易价差分析，具体方法为：在不同时间窗口（日内、3日内、5日内）下，对不同组合同一证券同向交易的平均价差率进行T检验。对于未通过T检验的交易，再根据同向交易占优比、交易价格、交易频率、交易数量和交易时间等进行具体分析，进一步判断是否存在重大利益输送的可能性。四、对于反向交易，根据交易顺序、交易时间窗口跨度、交易价格、交易数量等综合判断交易是否涉及利益输送。综上，本基金管理人通过事前的制度规范、事中的监控和事后的分析评估，严格执行了公平交易制度，公平对待旗下各投资组合。本报告期内，未出现违反公平交易制度的情况。4.3.2异常交易行为的专项说明本报告期内，本基金未出现异常交易的情况。本报告期内，本基金管理人管理的所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的情况有1次，投资组合因投资策略与其他组合发生反向交易。基金管理人事前严格根据内部规定进行管控，事后对交易时点、交易数量、交易价差等多方面进行综合分析，未发现导致不公平交易和利益输送的异常交易行为。此外，为防范基金经理兼任私募资产管理计划投资经理的潜在利益冲突，本基金管理人从投资指令、交易行为、交易监测等多方面，对兼任组合进行监控管理和分析评估。本报告期内兼任组合未出现违反公平交易或异常交易的情况。4.4报告期内基金的投资策略和运作分析一季度，在政府债券发行不及预期，财政发力节奏偏缓下，需求不足仍是经济的主要矛盾。银行对公贷款利率和一线城市二手房房价仍未企稳，反映企业和居民信心企稳仍需时间。汇添富年年利定期开放债券2024年第1季度报告第11页共17页货币市场流动性方面，一月份非银和银行之间资金分层显著，主要受去年四季度末银行存款利率调降和春节前居民返乡取款影响下，国股大行存款存在向中小行流失的现象；二月份春节之后，居民返乡节奏较快，带动存款回流国股大行超预期，资金分层显著缓解，并带动存单价格回落。债券市场方面，在企业和居民端需求不足、一季度债券供给不及预期、各机构年初欠配明显等多重因素带动下，一季度长端10年国债利率突破2020年4月低点，30Y国债向下突破MLF利率，均创历史新低。受城投融资收紧和优质产业债主体贷款利率低于债券发行利率等因素影响，信用资产荒情绪仍在继续，叠加存单利率中枢下移和资金分层缓解，一季度信用利差显著压缩。报告期内，组合配置以AAA信用债为主。4.5报告期内基金的业绩表现本报告期汇添富年年利定期开放债券A类份额净值增长率为1.07%，同期业绩比较基准收益率为0.67%。本报告期汇添富年年利定期开放债券C类份额净值增长率为0.97%，同期业绩比较基准收益率为0.67%。4.6报告期内基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明无。§5投资组合报告5.1报告期末基金资产组合情况序号项目金额（元）占基金总资产的比例（%）1权益投资--其中：股票--2基金投资--3固定收益投资3,209,513,648.1899.74其中：债券3,170,031,842.0598.51资产支持证券39,481,806.131.234贵金属投资--5金融衍生品投资--6买入返售金融资产--汇添富年年利定期开放债券2024年第1季度报告第12页共17页其中：买断式回购的买入返售金融资产--7银行存款和结算备付金合计8,184,989.990.258其他资产133,435.030.009合计3,217,832,073.20100.005.2报告期末按行业分类的股票投资组合5.2.1报告期末按行业分类的境内股票投资组合注:本基金报告期末未投资境内股票。5.2.2报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合注:本基金本报告期末未持有港股通投资股票。5.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的股票投资明细5.3.1报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细注：本基金本报告期末未持有股票。5.4报告期末按债券品种分类的债券投资组合序号债券品种公允价值（元）占基金资产净值比例（％）1国家债券127,779,938.556.572央行票据--3金融债券222,840,818.0111.45其中：政策性金融债--4企业债券825,211,808.7942.405企业短期融资券200,497,519.1310.306中期票据1,793,701,757.5792.167可转债（可交换债）--8同业存单--9地方政府债--10其他--汇添富年年利定期开放债券2024年第1季度报告第13页共17页11合计3,170,031,842.05162.875.5报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细序号债券代码债券名称数量（张）公允价值（元）占基金资产净值比例（％）110190058619中油股MTN0051,000,000103,827,573.775.33201248032924粤海SCP0011,000,000100,417,398.915.16301248060124北京国资SCP0011,000,000100,080,120.225.14410248117824兴蓉环境MTN0011,000,00099,779,123.295.13510248092424大连港MTN001A1,000,00099,728,630.145.125.6报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细序号证券代码证券名称数量（份）公允价值（元）占基金资产净值比例（％）1261542先锋4B01300,00030,224,605.481.552261078G天成1A2100,0009,257,200.650.48汇添富年年利定期开放债券2024年第1季度报告第14页共17页5.7报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细注:本基金本报告期末未持有贵金属投资。5.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细注:本基金本报告期末未持有权证投资。5.9报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明注:本基金本报告期未投资股指期货。5.10报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明注:本基金本报告期未投资国债期货。5.11投资组合报告附注5.11.1报告期内本基金投资前十名证券的发行主体没有被中国人民银行及其派出机构、国家金融监督管理总局（前身为中国银保监会）及其派出机构、中国证监会及其派出机构、国家市场监督管理总局及机关单位、交易所立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情况。5.11.2本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。5.11.3其他资产构成序号名称金额（元）1存出保证金133,435.032应收证券清算款-3应收股利-4应收利息-5应收申购款-6其他应收款-7待摊费用-8其他-9合计133,435.03汇添富年年利定期开放债券2024年第1季度报告第15页共17页5.11.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细注:本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。5.11.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明注：本基金本报告期末未持有股票。§6开放式基金份额变动单位：份项目汇添富年年利定期开放债券A汇添富年年利定期开放债券C本报告期期初基金份额总额1,360,681,330.578,193,813.06本报告期基金总申购份额796,426,703.651,735,456.10减：本报告期基金总赎回份额694,224,229.78762,390.05本报告期基金拆分变动份额--本报告期期末基金份额总额1,462,883,804.449,166,879.11注：总申购份额含红利再投、转换入份额，总赎回份额含转换出份额。§7基金管理人运用固有资金投资本基金情况7.1基金管理人持有本基金份额变动情况注:本基金的基金管理人本报告期未运用固有资金投资本基金。7.2基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细注：本基金的基金管理人本报告期未运用固有资金投资本基金。§8影响投资者决策的其他重要信息8.1报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或者超过20%的情况投资者类别报告期内持有基金份额变化情况报告期末持有基金情况序号持有基金份期初份额申购份额赎回份额持有份额份额占比（%）汇添富年年利定期开放债券2024年第1季度报告第16页共17页额比例达到或者超过20%的时间区间机构12024年3月7日至2024年3月31日-378,242,680.99-378,242,680.9925.6922024年2月20日至2024年3月5日229,059,326.56-229,059,326.56--产品特有风险1、持有人大会投票权集中的风险当基金份额集中度较高时，少数基金份额持有人所持有的基金份额占比较高，其在召开持有人大会并对审议事项进行投票表决时可能拥有较大话语权。2、巨额赎回的风险持有基金份额比例较高的投资者大量赎回时，更容易触发巨额赎回条款，基金份额持有人将可能无法及时赎回所持有的全部基金份额。3、基金规模较小导致的风险持有基金份额比例较高的投资者集中赎回后，可能导致基金规模较小，基金持续稳定运汇添富年年利定期开放债券2024年第1季度报告第17页共17页作可能面临一定困难。本基金管理人将继续勤勉尽责，执行相关投资策略，力争实现投资目标。4、基金净值大幅波动的风险持有基金份额比例较高的投资者大额赎回时，基金管理人进行基金财产变现可能会对基金资产净值造成较大波动。5、提前终止基金合同的风险持有基金份额比例较高的投资者集中赎回后，可能导致在其赎回后本基金资产规模长期低于5000万元，进而可能导致本基金终止、转换运作方式或与其他基金合并。8.2影响投资者决策的其他重要信息无。§9备查文件目录9.1备查文件目录1、中国证监会批准汇添富年年利定期开放债券型证券投资基金募集的文件；2、《汇添富年年利定期开放债券型证券投资基金基金合同》；3、《汇添富年年利定期开放债券型证券投资基金托管协议》；4、基金管理人业务资格批件、营业执照；5、报告期内汇添富年年利定期开放债券型证券投资基金在规定报刊上披露的各项公告；6、中国证监会要求的其他文件。9.2存放地点上海市黄浦区外马路728号汇添富基金管理股份有限公司9.3查阅方式投资者可于本基金管理人办公时间预约查阅，或登录基金管理人网站www.99fund.com查阅，还可拨打基金管理人客户服务中心电话：400-888-9918查询相关信息。汇添富基金管理股份有限公司2024年04月22日